夜，結束遛彎的宇文溫轉回帳內，洗了把臉坐在書案邊繼續看資料，方才的會議，他說了很多，該交代的已經交代了，但還是不放心，於是繼續看資料。

　日興昌推出的青苗貸，實際上是宇文溫“拾人牙慧”，因為在“歷史上”，北宋時就有過青苗貸(青苗法)，而一說到青苗法，就會讓人想起大名鼎鼎的“王安石變法”。

　青苗法，起源於唐朝中期，那時的唐朝歷經安史之亂遍地藩鎮割據，中央朝廷對地方失去控制，收不上賦稅，於是為了開源，弄出了青苗法，其主要目的就是為朝廷(皇帝)創收。

　青苗貸，就是放貸給即將耕作卻無能力購置種子、農具的農民，然後農民在收獲時以收成還貸，到了北宋時，“拗相公”王安石變法，推行青苗法，向農民放青苗貸。

　王安石是想在增加政府收入的同時，兼有抑製民間高利貸、保護和賑濟民戶的目的，拗相公是要利民，出發點是好的。

　而宇文溫也是看到了“抑製民間高利貸、保護和賑濟民戶”這一點，所以才想要推行青苗貸。

　按照“現代”的金融觀點來說，青苗貸就是面向廣大農民的小額貸款，然而王安石推行青苗貸(青苗法)的本意是利民，為何卻被人詬病為禍民呢?

　很簡單，吏治，如果推行一項政策前不事先整頓吏治，再好的政策都沒用。

　俗話說歪嘴和尚沒正經，一項政策無論制定時的初衷有多麽美好，實行的時候都要靠各級官僚一層層推行下去，到最後，大多變得面目全非。

　王安石推行青苗貸，是因為他在做地方官時在治下推行過，效果不錯，確實救了急，讓家境拮據的農戶免於高利貸的禍害，於是王安石成為宰相之後，不顧阻力將青苗法大范圍推廣。

　這一推廣，效果卻不盡如人意，還引得民怨沸騰。

　問題就在於“一刀切”，王安石不顧各地情況不同的現實，強行推廣青苗貸(青苗法)。

　新法-青苗法推行是否順利，是考核地方官的指標之一，於是各級官員們為了前程，逼迫不需要借貸的農戶去借青苗貸，而本來規定是二分利，又被地方官偷偷加派。

　又因為是官府主導放貸，於是各種揩油的手段就來了。

　民間借貸利息高，但成交很快，雙方講好價錢就能成交，而官府推行的青苗貸，辦起來手續麻煩，流程複雜，一群胥吏趁機吃拿卡要，雁過拔毛。

　急著種田的農民哪有時間和這些胥吏耗，隻能任由對方盤剝，無形中增加了負擔。

　而青苗貸雖然比一般的民間借貸利息低，但實際上也不低，農戶借了青苗貸，若收貨時豐收倒還好，若遇到歉收，立刻倒霉。

　而在農業時代，若沒有完善的水利設施，種地完全就是靠天吃飯，雨下多了不行，下少了也不行，無數農戶因為天災導致歉收，從此背上一屁股債。

　最關鍵的是，並非所有農戶都有借貸開展農耕的需求，而王安石為了推行變法，不顧一切反對意見，強行搞攤派、定指標，甚至規定各州縣必須完成規定的放貸額度。

　如此一來，各地方官府便堂而皇之搞攤派，一級壓一級，層層攤派的結果就是農戶們無論貧富，一律都要“奉旨借貸”。

　地方官府增加了收入，胥吏們從中撈足了油水，隻有那些本該為青苗法保護的農戶，硬是被青苗法弄得破產。

　所以，本意是利民貸的青苗貸，實行之後變成“禍民貸”，這是宇文溫要引以為戒的教訓。

　他要在河南地區推行青苗貸，卻不打算以行政手段強製推行，因為他不相信各地地方官府的節操，所以依靠的是“有活力的民間組織”――日興昌櫃坊。

　宇文溫對日興昌櫃坊“從業人員”的節操有信心，他認為靠日興昌來放青苗貸，至少要比靠各級地方官府放貸可靠得多。

　而且有了這個白手套，辦起事來很方便，在放貸時盡可能減少中間環節，讓櫃坊和有借貸需求的農戶直接打交道，避免對方被盤剝，不會為此增加更多負擔。

　宇文溫的構想很豐滿，但現實很骨感:日興昌在河南沒有根基，一上來就把攤子鋪那麽大，抗壓能力很弱，一不留神就要倒霉，到時候連帶著他都要倒霉。

　但宇文溫還是要推行青苗貸，他就是要和那些民間高利貸競爭，而官府放貸-公廨錢，暫緩。

　日興昌在山南已經推出青苗貸業務，效果不錯，有了豐富的經驗，所以在河南開展放貸業務，有很強的可操作性，但宇文溫知道，青苗貸那一分到二分的利還是太高了。

　日興昌的青苗貸，若將利息做橫向對比已經是很有良心，但對於廣大農戶來說，種田的利潤率(以普通畝產土地計)，根本就達不到二分。

　也就是說，河南各地農戶，隻要按著一到二分的利息向日興昌借青苗貸，絕大部分人就一定會虧。

　然而宇文溫急著推行青苗貸，並不是要借機斂財、兼並土地，是真心要利民，所以，他向日興昌的大股東們做出了一個“建議”，那就是在河南各地推行的青苗貸，利息一律是二厘。

　這種低得令人不敢相信的利息，足以讓任何民間借貸者失去競爭力，隨之而來的問題，是巨大的利潤缺口，因為日興昌為了大規模吸納錢糧以便在河南放貸，給“投資者”們開出的回報率是二分二厘。

　再加上日興昌自己也要盈利，要給股東們分紅，所以實際的差值有十幾倍。

　日興昌在河南又不是做暴利的海貿，這利潤缺口可不是鬧著玩的，一旦無法兌現，對於日興昌的信用將是毀滅性打擊。

　日興昌的信用在山南荊襄地區已經建立起來， 如今因為靠山西陽王又很可能坐鎮河南，所以各地豪強、大戶對日興昌在河南的“盈利前景”十分看好。

　他們對日興昌許諾的回報率很感興趣，“投資額”持續翻番，但到了明年年底兌現時，如此巨大的利潤缺口，一旦無法用盈利來填，宇文溫就是砸鍋賣鐵都填不完。

　而他之所以還要這麽做並讓大股東們同意一起跟著“浪”，不是靠著“大發淫威”逼對方就范，而是設計了一套複雜的“盈利業務套餐”，又做出了一番複雜的利潤計算，用盈利前景(理論)說服了大股東們。

　而這也意味著，一旦青苗貸搞砸，不但日興昌完蛋，宇文溫的信用也完了。

　姬周時，周赧王欠債很多無法償還，被債主逼得躲在一座台上，故而有了“債台高築”的成語，如今的周國，會有西陽王因為欠債無法償還，再來一個“債台高築”麽?

　看著厚厚一遝資料，宇文溫輕輕笑起來:“這怎麽可能?”